Op weg naar een dirivaten crisis

debtunionDe ”To Bick To Fail” banken hebben een groter deel van de Amerikaanse banksector dan zij ooit eerder hebben gehad. Dus als er in 2008 probleem banken waren met de status ”to bick to fail” hoe is de situatie nu, 6 jaar later ?

Zoals je hieronder leest, het totale aantal banken in de Verenigde Staten is gedaald tot een gloednieuwe allertijden laagte record en dat betekent dat de gezondheid van de ”to bick to fail” banken nu een groter risico vormen voor onze economie dan ooit. In 1985 waren er meer dan 18.000 banken in de Verenigde Staten. Vandaag, zijn er nog 6,891, en dat getal blijft elk jaar afnemen. Dat betekent dat meer dan 10.000 Amerikaanse banken zijn verdwenen  sinds 1985.

Ondertussen, blijven de grootste ”To Bick To Fail” banken groeien. In feite, zijn de zes grootste banken in de Verenigde Staten (JPMorgan Chase, Bank of America, Citigroup, Wells Fargo, Goldman Sachs en Morgan Stanley) 37 procent groter gegroeid (de activa is met 37 % toegenomen) in de afgelopen zes jaar. Als zelfs maar één van deze banken instort, zou het absoluut verlammende zijn voor de Amerikaanse economie. Als verscheidene van hen instorten op hetzelfde moment, zullen we in een wereldwijde economische depressie belanden die dit land ooit heeft gezien.

Ongelooflijk, er waren eigenlijk meer banken tijdens de dagen van de grote depressie dan er nu zijn. Volgens de Wall Street Journal, heeft de federale regering sinds 1934 het aantal banken bijgehouden en dit jaar is de allereerste keer dat het aantal is gedaald onder 7.000…

Het aantal federaal verzekerde instellingen landelijk kromp tot 6,891 in het derde kwartaal, na de zomer zakte het voor de eerste keer onder de 7000 sinds federale toezichthouders het bijhouden in 1934, volgens de Federal Deposit Insurance Corp.

En het aantal actieve bankkantoren overal in Amerika daalt ook. In feite, daalde volgens de FDIC het totale aantal bankkantoren in de Verenigde Staten met 3.2 procent tussen het einde van 2009 en 30 juni van dit jaar.

Helaas, de sluiting van bankkantoren lijkt te worden versneld. Het aantal bankkantoren in de VS daalde met 390 tijdens het derde kwartaal van 2013 alleen, en het wordt , puur uit winstbejag, alleen maar erger het aantal bankkantoren in de VS zou met maar liefst 40 procent in de komende tien jaar afnemen.

Kunt u raden waar allereerst de bankkantoren worden gesloten?

Als je geraden hebt dat het de ‘arme buurten’ zijn, dan heb je goed geraden.

Volgens Bloomberg bank vond een verbazingwekkende 93 procent van alle filiaal sluitingen sinds eind 2008 in buurten waar inkomens onder het nationale mediane inkomen van het huishouden zijn…

Banken hebben gesloten 1,826 takken sinds eind 2008, en 93 procent van sluitingen in postcodes waar inkomen van het huishouden onder de nationale mediaan, volgens de volkstelling en federale bankgegevens van Bloomberg.

Het blijkt dat die openstelling van controle van de rekeningen en gebruik van ATM-machines voor arme mensen gewoon niet winstgevend is. De stafmedewerkers van deze grote banken zijn zeer open over het feit dat zij “liefst rijke klanten” hebben, en er is nooit een tekort aan bankkantoren in rijke buurten. Maar in vele arme buurten is een heel ander verhaal

Ongeveer 10 miljoen Amerikaanse huishoudens heeft geen bankrekeningen, volgens een studie uitgebracht in September door de Federal Deposit Insurance Corp. Een aanvullende 24 miljoen zijn “underbanked,” en gebruiken check-verzilvering services en andere storefront bedrijven voor financiële transacties. The Bronx in New York City is in de natie de tweede meest underbanked grote county — achter Hidalgo County’s in Texas — met 48 procent van de huishoudens zonder bankrekening of een beroep op alternatieve financiële dienstverleners, volgens een rapport door de corporatie voor ondernemingsontwikkeling, een organisatie voor lagere inkomens voor Amerikanen.

En als u verwacht dat een gros nieuwe banken zich zou vestigen voor de lokale bevolking in deze arme buurten, u kunt dat gewoon vergeten. Vanwege een heleboel nieuwe regels en voorschriften die over de rug van kleine banken zijn ingevoerd, is het bijna onmogelijk om een nieuwe bank in de Verenigde Staten op te starten. In feite, is slechts één nieuwe bank in de Verenigde Staten in de afgelopen drie jaar is begonnen.

Zo zal het aantal banken blijven dalen. 1.400 kleinere banken zijn verdwenen uit de Amerikaanse banksector in de afgelopen vijf jaar alleen. We zijn getuige van een consolidatie van de bancaire sector in Amerika dat is absoluut zonder weerga.

Denk maar aan de volgende statistieken. Deze cijfers komen uit een recent artikel van CNN

-De activa van de zes grootste banken in de Verenigde Staten in de afgelopen vijf jaar met 37 procent gestegen.

-De Amerikaanse banksysteem heeft 14.4 biljoen dollar in totaal van de activa. De zes grootste banken nu goed voor 67 procent van die activa en alle van de andere banken account voor slechts 33 procent van deze activa.

-Ongeveer 1.400 kleinere banken zijn verdwenen in de afgelopen vijf jaar.

-JPMorgan Chase is heeft ongeveer de grootte van de gehele Britse economie.

-De vier grootste banken hebben samen meer dan een miljoen werknemers.

-De vijf grootste banken zijn goed voor 42 procent van alle leningen in de Verenigde Staten.

-Bank van Amerika is goed voor ongeveer een derde van alle zakelijke leningen op de eigen balance.

-Wells Fargo is goed voor ongeveer een kwart van alle hypothecaire leningen op de eigen balance.

-Over 12 procent van alle liquide middelen in de Verenigde Staten wordt gehouden in de gewelven van JPMorgan Chase.

Zoals u kunt zien, zonder banken hebben we geen financieel systeem.

Onze hele economie is gebaseerd op schuld, en als die banken zouden verdwijnen  zou de stroom van krediet bijna volledig opdrogen. Zonder die banken betreden we snel een economische depressie in tegenstelling tot om het even wat die de Verenigde Staten eerder heeft gezien.

Het is soort van als een patiënt die een geavanceerde geval van kanker heeft. Als u probeert te kanker te doden zal u onvermijdelijk ook de patiënt doden. Dat is hoofdzakelijk wat onze betrekkingen met deze grote banken is.

Helaas, sinds de laatste financiële crisis door de ”To Bock To Fail” banken, zijn deze banken roekelozer dan voorheen. Nu, vier van de ”To Bock To Fail” banken hebben elk een blootstelling aan derivaten van ruim 40 BILJOEN dollar.

Houd in gedachten dat Amerikaanse BBP voor het hele jaar 2012 gewoon 15,7 biljoen dollar was en de Amerikaanse nationale schuld slechts 17 biljoen dollar is.

Dus wanneer je het over vier banken hebt elk met meer dan 40 triljoen dollars aan blootstelling aan derivaten dan heb je het over een hoeveelheid geld die bijna onbegrijpelijk is.

Hieronder zijn de cijfers van de vier banken waar ik over spreek. Ik heb in het verleden al eens geschreven over dit onderwerp, maar in dit artikel dat heb ik ook de allernieuwste bijgewerkt nummers (2e kwartaal 2013) van de Amerikaanse overheid. Ik denk dat u het met mij eens bent dat nummers absoluut onthutsend zijn…

JPMorgan Chase

Balanstotaal: $ 1,947,794,000,000 (bijna 1.95 biljoen dollar)

Totale blootstelling aan derivaten: $ 71,289,673,000,000 (meer dan 71 biljoen dollar)

Citibank

Balanstotaal: $ 1,319,359,000,000 (een beetje meer dan 1,3 biljoen dollar)

Totale blootstelling aan derivaten: $ 60,398,289,000,000 (meer dan 60 biljoen dollar)

Bank Of America

Balanstotaal: $ 1,429,737,000,000 (een beetje meer dan 1,4 biljoen dollar)

Totale blootstelling aan derivaten: $ 42,670,269,000,000 (meer dan 42 biljoen dollar)

Goldman Sachs

Balanstotaal: $ 113,064,000,000 (net een schaduw meer dan 113 miljard dollar – Ja, u leest dat juist)

Totale blootstelling aan derivaten: $ 43,135,021,000,000 (meer dan 43 biljoen dollar)

Gelieve niet gewoon die enorme bedragen te lezen. Laat ze zinken voor een moment.

Goldman Sachs heeft totale activa ter waarde van ongeveer 113 miljard dollar (miljard met een kleine ‘b’), maar ze hebben meer dan 43 BILJOEN dollars van totale blootstelling aan derivaten.

Dat betekent dat de totale blootstelling dat Goldman Sachs derivaten-contracten meer dan 381 maal groter is dan hun totale activa is.

De meeste Amerikanen begrijpen niet dat Wall Street werd omgetoverd tot de grootste casino in de geschiedenis van de wereld. De grote banken werden en zijn ongelooflijk roekeloos met ons geld.

De grootste brok van deze derivaten-contracten waar Wall-Streetbanken mee gokken is opgebouwd uit rente derivaten. Volgens de Bank voor internationale betalingen heeft het wereldwijde financiële systeem een totaal van 441 BILJOEN dollar waard van blootstelling aan rente derivaten.

Wanneer deze Ponzifraude ten slotte afbrokkelende naar beneden komt, zal er niet genoeg geld op de hele planeet om het te betalen.

We hadden onze waarschuwing in 2008. De ”To Bock To Fail” banken vulden iedere dag de krantenkoppen. En onze politici beloofden het probleem op te lossen.

Maar in plaats van de vaststelling dat de ”To Bock To Fail” banken, groter zijn dan ooit en onze economie is afhankelijker van hen dan ooit tevoren.

En in hun eindeloze hebzucht voor een nog grotere salaris en hogere bonussen, zijn ze waanzinnig roekeloos met al ons geld.

Let op mijn woorden – Er is een derivaten crisis.

Als het gebeurt, gaan we zien dat sommige ”To Bock To Fail” banken, inderdaad zullen falen, met alle gevolgen van dien.

Op dat moment zal er absoluut geen hoop zijn voor de Amerikaanse economie.

Door gebrek aan kennis bij de burgers, en door de schuld van incompetente politici, hebben zij gewillig toegestaan dat de ”To Bock To Fail” banken de kern van ons economisch systeem zijn, en nu gaan we met zijn allen een hoge prijs betalen.

Dit bericht is geplaatst in Economie, Maatschappij. Bookmark de permalink.

Geef een reactie

Deze website gebruikt Akismet om spam te verminderen. Bekijk hoe je reactie-gegevens worden verwerkt.